Abanca lança uma emissão de 500 milhões para refinanciar dívida
A demanda alcançou os 1.300 milhões, quase o triplo do valor oferecido, e destina-se a cumprir os requisitos regulatórios de capitalização e solvência
Comentarios
Abanca lançou uma emissão de obrigações ordinárias de 500 milhões dirigida exclusivamente a clientes profissionais e contrapartes elegíveis. As obrigações permitem refinanciar uma emissão prévia pelo mesmo montante realizada há cinco anos.
A entidade financeira cumpriu os objetivos de distribuição ao receber quase 80 ordens individuais. O livro de ordens quase triplicou o montante oferecido, alcançando 1.300 milhões, num ambiente de execução “muito exigente”, segundo indica o banco. O custo do cupão foi de 3,75%.
A operação enquadra-se no cumprimento dos requisitos MREL relativos à capitalização e solvência das entidades financeiras, aplicáveis a todo o sistema bancário, o mesmo objetivo da emissão que está a refinanciar.
Recompra de obrigações
Em paralelo a esta operação, Abanca convidou os detentores da sua emissão de obrigações ordinárias de 500 milhões com vencimento em setembro de 2027 a oferecer esses títulos para sua recompra em dinheiro. O período para que os investidores apresentem as suas ofertas de venda estende-se desde esta quarta-feira, 27 de maio, até às 17h00 do próximo 3 de junho de 2026.
O preço de recompra foi fixado em 99,35% do valor nominal das obrigações (equivalente a 99.350 euros por cada bloco de 100.000 euros de principal), ao qual se somará o pagamento dos juros vencidos e não pagos até à data de liquidação, prevista para 9 de junho de 2026.
Segundo explicou Escotet, o objetivo destas operações é otimizar a liquidez da Abanca, o perfil de vencimento da sua dívida e a sua elegibilidade para os instrumentos MREL (requisito mínimo de fundos próprios e passivos admissíveis), além de facilitar liquidez aos atuais detentores dos títulos.
O anúncio com os resultados da oferta de recompra está previsto para o próximo 4 de junho de 2026. Para o desenvolvimento do processo, Banco Santander atua como entidade diretora única (sole dealer manager) e Kroll Issuer Services Limited intervém como entidade agente (tender agent) da operação.
